Dolar AS Berjuang karena Tiongkok Membuang Obligasi AS Dalam Aksi Jual di Bulan September

• Greenback melihat imbal hasil mendorong lebih tinggi, dengan imbal hasil obligasi pemerintah mendekati 5%.
• Investor fokus pada pidato Ketua Fed Jerome Powell pada hari Kamis.
• Indeks Dolar AS terlihat rusak tanpa arah yang jelas.

Dolar AS (USD) menjadi ladang ranjau karena gambaran yang jelas untuk Greenback menjadi sangat kabur. Kunjungan Presiden AS Joe Biden di Israel tidak berjalan sesuai dengan yang diinginkan Gedung Putih, dengan pertemuan langsung dengan Putra Mahkota Yordania Abdullah II bin Al-Hussein dibatalkan hanya beberapa jam sebelum Presiden AS mendarat di Tel Aviv. Sementara itu, perbedaan nilai tukar antara AS dan Tiongkok semakin memerah, tetapi bukan untuk alasan yang baik: Tiongkok dan Jepang telah menjual miliaran kepemilikan AS di bulan September. Di tengah-tengah semua ini, data makroekonomi AS menunjukkan ekonomi yang mulai mundur dari performa terbaiknya, membuat para trader bertanya-tanya apakah resesi akan datang.

Dari sisi data, para pedagang akan fokus pada komentar Ketua Federal Reserve (Fed) AS Jerome Powell pada pidatonya di New York Economic Club. Di mana pekan lalu beberapa anggota Fed menyarankan bank sentral telah selesai menaikkan suku bunga, beberapa komentar hawkish pada hari Kamis tidak menunjukkan kebulatan suara tentang sikap dewan saat ini, yang berarti bahwa Powell kemungkinan akan menahan diri untuk tidak membuat pernyataan yang berani dan akan membuat para pedagang tidak tahu apa-apa.

Ringkasan Harian: Dolar AS Semakin Buruk

• Kalender hari Kamis ini dimulai pada pukul 12:30 GMT (19:30 WIB) dengan Klaim Pengangguran mingguan: Klaim Awal diharapkan akan naik dari 209.000 menjadi 212.000. Klaim Lanjutan akan naik dari 1.702.000 ke 1.710.000.
• Juga pada pukul 12:30 GMT (19:30 WIB), Survei Manufaktur Fed Philadelphia bulanan akan dirilis untuk bulan Oktober. Ekspektasi adalah bahwa masih akan ada sinyal kontraksi dalam aktivitas manufaktur di wilayah tersebut, namun tidak separah pada bulan September, dari -13,5 ke -6,6.
• Data Penjualan Rumah yang Ada untuk bulan September akan dirilis pada pukul 14:00 GMT (21:00 WIB). Penjualan diharapkan turun dari 4,04 juta unit menjadi 3,89 juta.
• Semua mata tertuju pada Ketua Fed AS Jerome Powell, yang akan berbicara pada pukul 16:00 GMT (23:00 WIB) di New York Economic Club.
• Sejumlah besar pembicara The Fed juga akan naik ke panggung pada hari Kamis ini: Presiden Fed Chicago Austan Goolsbee akan berbicara pada pukul 17:20 GMT (00:20 WIB). Menjelang pukul 20:00 GMT (03:00 WIB), Presiden Fed Atlanta Raphael Bostic akan berbicara. Presiden Fed Philadelphia Patrick Harker akan berbicara pada pukul 21:30 GMT (04:30 WIB). Sebagai penutup, Presiden Fed Dallas Lorie Logan dijadwalkan berbicara pada pukul 23:00 GMT (06:00 WIB).
• Ekuitas berubah menjadi lebih buruk karena Elon Musk menyebutkan dalam sebuah panggilan telepon dari Tesla bahwa kenaikan suku bunga mulai melukai permintaan. Sementara itu, perusahaan real-estate besar asal Tiongkok, Country Garden, gagal membayar obligasi USD. Semua ekuitas di Asia turun lebih dari 2%, sementara ekuitas Eropa turun sekitar 0,50% dan Futures AS secara keseluruhan turun seperempat poin persentase.
• FedWatch Tool dari CME Group menunjukkan bahwa pasar mengharapkan peluang 93,9% bahwa Federal Reserve akan mempertahankan suku bunga tidak berubah pada pertemuan di bulan November.
• Imbal hasil obligasi AS bertenor 10 tahun naik menjadi 4,96% karena pasar obligasi terguncang oleh penjualan obligasi besar-besaran yang mengejutkan dari Tiongkok dan Jepang, sebesar $118 miliar untuk bulan September saja.

Analisis Teknikal Indeks Dolar AS: Dinilai Terlalu Tinggi untuk Alasan yang Salah?

Dolar AS memasuki zona senja di mana ia mungkin mulai melemah. Indeks Dolar AS (DXY) mulai mengambang, tidak benar-benar bergerak naik atau turun. Fakta bahwa suku bunga 10 tahun AS mulai mencapai 5% adalah sebuah pertanda, karena sering kali 5% menjadi penghalang psikologis di mana ekonomi mungkin mulai berjuang untuk memenuhi kebutuhan pendanaannya.

Kenaikan di atas garis tren harian dari 18 Juli mungkin masih akan terjadi, meskipun level ini mulai menjauh. Di sisi atas, 107,19 adalah level penting untuk dicapai. Jika ini yang terjadi, 109,30 adalah level selanjutnya yang harus diperhatikan.

Pada sisi negatifnya, resistance baru-baru ini di 105,88 tidak melakukan pekerjaan yang baik untuk mendukung penurunan. Sebaliknya, cari 105,12 untuk menjaga DXY di atas 105,00. Jika gagal, 104,33 akan menjadi level terbaik untuk mencari kebangkitan kekuatan Dolar AS, dengan Simple Moving Average (SMA) 55 hari sebagai level support.